Descent Directions and Efficient Solutions in Discretely Distributed Stochastic Programs

Sprache: Englisch

Verlag: Springer, J.B. Metzler Jan 1988, 1988

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This item is printed on demand - Print on Demand Titel. Neuware -In engineering and economics a certain vector of inputs or decisions must often be chosen, subject to some constraints, such that the expected costs arising from the deviation between the output of a stochastic linear system and a desired stochastic target vector are minimal. In many cases the loss function u is convex and the occuring random variables have, at least approximately, a joint discrete distribution. Concrete problems of this type are stochastic linear programs with recourse, portfolio optimization problems, error minimization and optimal design problems. In solving stochastic optimization problems of this type by standard optimization software, the main difficulty is that the objective function F and its derivatives are defined by multiple integrals. Hence, one wants to omit, as much as possible, the time-consuming computation of derivatives of F. Using the special structure of the problem, the mathematical foundations and several concrete methods for the computation of feasible descent directions, in a certain part of the feasible domain, are presented first, without any derivatives of the objective function F. It can also be used to support other methods for solving discretely distributed stochastic programs, especially large scale linear programming and stochastic approximation methods.Springer-Verlag KG, Sachsenplatz 4-6, 1201 Wien 200 pp. Englisch.…

Bestandsnummer des Verkäufers 9783540187783

Titel
Descent Directions and Efficient Solutions in Discretely Distributed Stochastic Programs
Autor
Kurt Marti
Verlag
Springer, J.B. Metzler Jan 1988
Erscheinungsjahr
1988
Zustand
Neu
Einband
Taschenbuch
Sprache
Englisch
ISBN-10
3540187782
ISBN-13
9783540187783
Artikelgewicht
355 Gramm
Abmessungen
244x170x12 mm

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