Pricing Models of Volatility Products and Exotic Variance Derivatives

Sprache: Englisch

Verlag: Taylor and Francis Ltd, GB, 2024

103220432X / 9781032204321

Serie: Buch 54 von 71 - Chapman and Hall/CRC Financial Mathematics

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Pricing Models of Volatility Products and Exotic Variance Derivatives summarizes most of the recent research results in pricing models of derivatives on discrete realized variance and VIX. The book begins with the presentation of volatility trading and uses of variance derivatives. It then moves on to discuss the robust replication strategy of variance swaps using portfolio of options, which is one of the major milestones in pricing theory of variance derivatives. The replication procedure provides the theoretical foundation of the construction of VIX. This book provides sound arguments for formulating the pricing models of variance derivatives and establishes formal proofs of various technical results. Illustrative numerical examples are included to show accuracy and effectiveness of analytic and approximation methods. Features Useful for practitioners and quants in the financial industry who need to make choices between various pricing models of variance derivatives Fabulous resource for researchers interested in pricing and hedging issues of variance derivatives and VIX products Can be used as a university textbook in a topic course on pricing variance derivatives.…

Bestandsnummer des Verkäufers LU-9781032204321

Titel
Pricing Models of Volatility Products and Exotic Variance Derivatives
Autor
Wendong Zheng, Yue Kuen Kwok
Verlag
Taylor and Francis Ltd, GB
Erscheinungsjahr
2024
Zustand
New
Einband
Paperback
Sprache
Englisch
ISBN-10
103220432X
ISBN-13
9781032204321
Artikelgewicht
520 Gramm
Serie
Buch 54 von 71: Chapman and Hall/CRC Financial Mathematics

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